Les contrats à terme sur les principaux indices boursiers américains indiquent une ouverture en hausse lundi, laissant entrevoir un possible rebond après deux séances consécutives de baisse à Wall Street, alors que le recul des prix du pétrole atténue certaines pressions sur les marchés avant la décision de la Réserve fédérale et les résultats trimestriels des grandes entreprises technologiques.
Ce possible redressement intervient après des pertes qui ont ramené vendredi le Nasdaq Composite à son plus bas niveau de clôture depuis début août et le S&P 500 à un creux d’un mois.
Les investisseurs évaluent également l’évolution des approvisionnements pétroliers du Moyen-Orient et les perspectives des investissements liés à l’intelligence artificielle, deux facteurs ayant contribué à la volatilité de la semaine précédente.
Le recul du pétrole soutient les contrats à terme américains
Les contrats à terme sur le pétrole brut américain ont reculé de plus de 2 % lundi, effaçant une partie des gains enregistrés la semaine précédente.
Cette baisse fait suite à une déclaration du Commandement central des États-Unis (CENTCOM), selon laquelle les forces américaines ont aidé les partenaires du Golfe à exporter plus de 1,5 milliard de barils de pétrole depuis l’été.
Le CENTCOM a également indiqué que plus de 3 000 navires commerciaux avaient traversé le détroit d’Ormuz avec le soutien des forces américaines au cours des six derniers mois.
Ces chiffres apportent des informations supplémentaires sur la reprise du transport pétrolier régional après les perturbations associées au conflit impliquant l’Iran.
Russ Mould, directeur des investissements chez AJ Bell, a déclaré que l’amélioration des exportations contribuait à modérer les inquiétudes concernant de nouvelles opérations militaires.
« La poursuite de la reprise des exportations du Moyen-Orient contribue à atténuer certaines inquiétudes concernant la possibilité de nouvelles frappes américaines et israéliennes contre l’Iran », a déclaré Mould.
Les prix du pétrole avaient augmenté au cours de la semaine précédente en raison des attaques menées contre l’Arabie saoudite par les forces houthies du Yémen, alignées sur l’Iran, et d’informations suggérant que les États-Unis et Israël pourraient reprendre leurs opérations militaires contre l’Iran après les élections américaines de mi-mandat en novembre.
Vendredi, les contrats à terme sur le brut américain avaient progressé de près de 4 %, dépassant 100 dollars le baril, tandis que ceux sur le Brent avaient atteint un sommet de six mois.
La baisse des cours observée lundi a ensuite réduit une partie des pressions immédiates liées aux coûts énergétiques et aux anticipations d’inflation.
La décision de la Réserve fédérale attendue mercredi
La Réserve fédérale doit annoncer mercredi sa prochaine décision de politique monétaire, les taux d’intérêt devant largement rester inchangés selon les anticipations du marché.
Les investisseurs examineront le communiqué accompagnant la décision afin d’obtenir des indications sur l’évaluation de l’inflation par les responsables monétaires et les perspectives de nouvelles mesures de resserrement.
Les anticipations du marché continuent de privilégier une hausse de 25 points de base lors de la réunion de décembre de la Fed.
Les commentaires de la banque centrale pourraient influencer les rendements des bons du Trésor américain, les valorisations boursières et les attentes concernant les coûts d’emprunt.
L’activité sur les marchés pourrait rester relativement limitée avant l’annonce, les investisseurs attendant des précisions sur l’orientation de la politique monétaire américaine.
Microsoft, Alphabet et Amazon au centre de l’attention
Les résultats trimestriels des principales entreprises technologiques occuperont également une place importante dans le calendrier financier de la semaine.
Microsoft (NASDAQ:MSFT), Alphabet (NASDAQ:GOOGL) et Amazon (NASDAQ:AMZN) figurent parmi les groupes devant publier leurs comptes.
Leurs publications seront examinées afin d’obtenir des informations sur la rentabilité, la demande de services technologiques et les dépenses consacrées aux infrastructures d’intelligence artificielle.
Les inquiétudes concernant le financement et les rendements potentiels des investissements dans l’IA ont contribué aux récents replis des valeurs technologiques.
Les investisseurs analyseront les programmes de dépenses d’investissement et les perspectives communiquées par les directions afin d’évaluer les effets de l’expansion des infrastructures informatiques sur les performances financières.
Ces annonces pourraient également influencer le sentiment général des marchés actions, compte tenu du poids important de ces entreprises dans les principaux indices américains.
Le Dow Jones perd 653 points, Wall Street prolonge son repli
Les marchés boursiers américains ont terminé la séance de vendredi en baisse, prolongeant les pertes de la veille.
Le Dow Jones Industrial Average a reculé de 652,82 points, soit 1,2 %, pour clôturer à 52 215,16 points, s’éloignant du plus haut de clôture d’un mois atteint jeudi.
Le S&P 500 a perdu 39,75 points, soit 0,5 %, à 7 623,68 points, son plus bas niveau de clôture depuis environ un mois.
Le Nasdaq Composite a cédé 53,52 points, soit 0,2 %, terminant à 25 955,34 points, son niveau le plus bas depuis début août.
Malgré la baisse de vendredi, le Dow Jones a enregistré une progression hebdomadaire de 0,4 %.
Le S&P 500 et le Nasdaq ont en revanche terminé la semaine sur des pertes respectives de 0,5 % et 0,7 %.
Ces reculs ont reflété une combinaison de prix énergétiques plus élevés, d’incertitudes concernant les investissements dans l’intelligence artificielle et de prudence avant la décision de la Réserve fédérale.
Les compagnies aériennes et les mines d’or reculent, les services pétroliers progressent
Les performances sectorielles de vendredi ont reflété les effets des variations des prix des matières premières.
Les actions des compagnies aériennes ont reculé avec la hausse du pétrole brut, l’indice NYSE Arca Airline perdant 2,6 %.
L’augmentation des coûts du carburant peut accroître les charges d’exploitation des compagnies aériennes, ce qui rend les fluctuations pétrolières importantes pour leurs perspectives bénéficiaires.
Les valeurs minières aurifères ont également baissé après un recul du cours de l’or.
L’indice NYSE Arca Gold Bugs a perdu 2,2 %, reflétant la faiblesse du secteur.
Les valeurs pharmaceutiques et celles de la distribution ont également enregistré des baisses au cours de la séance.
À l’inverse, les entreprises de services pétroliers ont progressé parallèlement à la hausse du brut.
L’indice Philadelphia Oil Service a gagné 5,5 %, porté par les sociétés fournissant des équipements et des services à l’industrie énergétique.
Perspectives pour Wall Street
La progression des contrats à terme lundi laisse entrevoir un possible rebond après les pertes boursières de la semaine précédente, soutenu en partie par la baisse des cours du pétrole.
Toutefois, la prochaine décision de la Réserve fédérale et les résultats des grandes entreprises technologiques restent des éléments importants pour les investisseurs.
L’évolution des approvisionnements énergétiques du Moyen-Orient pourrait également influencer les prix pétroliers et les anticipations d’inflation.
Les annonces de politique monétaire, les résultats des entreprises et les développements géopolitiques constitueront plusieurs facteurs susceptibles d’influencer les marchés actions américains au cours de la semaine.
Leave a Reply